报告摘要

▌ 双融余额
截至12月5日，上交所两融余额报8372.57亿元，较前一交易日增加43.13亿元；深交所两融余额报7300.25亿元，较前一交易日增加26.78亿元；两市合计15672.82亿元，较前一交易日增加69.91亿元。
▌ 最新观点
周一，A股大小指数分化，大金融领涨，中字头股再度爆发，大消费整体走强，沪指时隔近3个月重回3200点；创业板指则飘绿，储能、新冠检测概念遭遇较大调整。上证指数收涨1.76%报3211.81点，深证成指涨0.92%报11323.35点，创业板指跌0.26%报2377.11点，科创50指数跌0.45%报1003.6点，万得全A涨1.23%，万得双创跌0.22%。市场成交额再度突破万亿，北向资金实际净买入58.93亿元。A股放量上行拒绝调整，整体而言，A股市场蓝筹板块的做多趋势已经形成，由于美联储加息进入尾声阶段，叠加美债收益率以及美元的走弱，人民币汇率强势表现，北上资金再次成为市场主要增量资金，且此特征的总量趋势有望持续，因此蓝筹股行情的启动将为A股的趋势性上涨奠定基础。
▌ 主题追踪
今日关注：工程建设、银行、信创
1.工程机械行业：11月21日，证监会主席易会满在2022金融街论坛年会上提出，“探索建立具有中国特色的估值体系，促进市场资源配置功能更好发挥”。部分银行及国有上市企业等估值长期、普遍偏低。11月7日，中国工程机械工业协会发布2022年10月份工程机械行业主要产品销售快报。据该协会对26家挖掘机制造企业统计，10月份销售各类挖掘机20501台，同比增长8.1%。在稳增长政策带动下，四季度我国工程机械行业有望保持较高的景气度。建议关注：中国交建（601800）、中国海诚（002116）
2.银行行业：近期，稳地产政策持续推出，经济企稳回升有望得到巩固，银行板块作为顺周期的行业，有望受益经济回暖。据中新网消息，9月15日，个人银行存款利率迎来重要变动，工行、农行、中行、等相继发布公告称，即日起调整人民币存款挂牌利率。三年期定期存款和大额存单利率下调15个基点，一年期和五年期定期存款利率下调10个基点，活期存款利率下调0.5个基点。年初以来，五年以上LPR合计下调了35个BP，银行息差压力加大，本次下调存款利率上限，有利于银行压降存款付息率，缓解息差压力。建议关注：招商银行（600036）、平安银行（000001）
3.信创概念：近日，党的二十大报告中提出“必须坚持科技是第一生产力、人才是第一资源、创新是第一动力”，明确科技创新在我国现代化建设全局中的核心地位。大会报告提出要加快实现高水平科技自立自强，以国家战略需求为导向，集聚力量进行原创性引领性科技攻关，坚决打赢关键核心技术攻坚战，增强自主创新能力。11月21日，工信部、国家发改委、国资委三部门联合联合印发《关于巩固回升向好趋势加力振作工业经济的通知》，《通知》提出，要加快发展数字经济，打造具有国际竞争力的数字产业集群。建议关注：中国软件（600536）、中孚信息（300659）

风险提示

疫情未能得到有效控制、宏观经济意外下滑、流动性紧缩加剧、行业政策低于预期。